卡車用柴油機行業(yè)07年市場分析及08年市場展望

卡車用柴油機行業(yè)2007年市場分析

    1.柴油機市場與卡車市場同步發(fā)展，市場增長迅速

    2007年1～11月，我國卡車市場迅速增長。重型卡車的整體銷售量達到44.7萬輛，全年將突破48萬輛，創(chuàng)歷史新高。中型卡車的整體銷售量達到21.5萬輛，全年銷售量將接近24萬輛。輕型卡車的整體銷售量接近101萬輛，全年銷售量將突破110萬輛。

    在整體卡車市場（特別是輕型卡車市場和重型卡車市場）增長的帶動下，卡車用柴油機市場也迅速增長，與整車銷售呈現(xiàn)同步發(fā)展態(tài)勢。如圖1所示。

2007年1～11月,卡車用柴油機市場

    2007年I～11月，車用柴油機行業(yè)整體銷售接近185萬臺，預計全年銷售量將突破200萬臺。

    2.主要柴油機企業(yè)的生產(chǎn)和銷售情況

    2007年1～11月，柴油機行業(yè)呈現(xiàn)快速增長的狀態(tài)，表1示出了主要柴油機企業(yè)的產(chǎn)銷情況，可以看出各主要柴油機廠家的增長情況有所不同：有的呈現(xiàn)下降趨勢，有的則有小幅增長，而部分企業(yè)則呈現(xiàn)快速增長，成為拉動整個柴油機行業(yè)快速增長的主力，這些企業(yè)主要有玉柴、濰柴和重汽發(fā)動機廠。

    （1）產(chǎn)品結(jié)構發(fā)生變化。2007年，隨著一些柴油機新產(chǎn)品的正式投產(chǎn)，卡車用柴油機行業(yè)的產(chǎn)品結(jié)構發(fā)生了明顯變化。行業(yè)所增加的新產(chǎn)品都是大排量、大功率的柴油機產(chǎn)品（如表2所示），改變了原有的產(chǎn)品結(jié)構，也代表了未來的發(fā)展趨勢。

    （2）產(chǎn)品銷售結(jié)構發(fā)生顯著變化。2007年車用柴油機行業(yè)的產(chǎn)品銷售結(jié)構發(fā)生了非常顯著的變化，主要表現(xiàn)在以下幾點：

    ①7L柴油機市場繼續(xù)萎縮，市場的不可逆趨勢繼續(xù)加強。

    ②8L柴油機有明顯下降的跡象。雖然8L柴油機的絕對銷售量還在增長，但其市場份額卻有所下降，主要的代表機型有東風康明斯的C系列和上柴的D6114系列產(chǎn)品。8L柴油機正在重復7L柴油機所經(jīng)歷的命運。

    ③9L柴油機增長迅速，正在逐步替代8L柴油機。9L柴油機在2007年繼續(xù)保持快速增長的態(tài)勢，這種狀祝已經(jīng)持續(xù)了許多年。主要原因在于這個平臺的柴油機產(chǎn)品是市場上最受卡車企業(yè)和用戶青睞的產(chǎn)品，同時這個產(chǎn)品得益于重型卡車的快速增長。目前市場上最活躍的機型為濰柴的WD615系列和中國重汽的WD615系列柴油機，其增長速度和銷售業(yè)績令競爭對手望塵莫及。

    此外，目前市場上比較活躍的機型還有東風康明斯的L系列、錫柴的CA6DL2系列和玉柴的YC6M系列及YC6L系列產(chǎn)品，銷售業(yè)績也增長迅速。

    ④11L柴油機市場已經(jīng)有啟動的跡象。2007年，11L柴油機在市場上掀起了小小波瀾，這是11L柴油機市場啟動的號角。波瀾之一是上柴日野的P11C柴油機繼續(xù)拓展疆土，匹配車型和配套廠商的數(shù)量都繼續(xù)增長；波瀾之二是西安康明斯的ISMe11正式下線投產(chǎn)，并已在陜汽重卡上匹配并投放市場。

    預計在不久的未來，11L柴油機將成為市場的熱銷產(chǎn)品，進而成為市場上名副其實的“黃金排量”機型。

    ⑤4缸機產(chǎn)品繼續(xù)保持平穩(wěn)增長。由于4缸機產(chǎn)品平臺比較接近，導致了整車產(chǎn)品比較嚴重的同質(zhì)化，市場競爭有一定程度的惡化，價格拼殺比較厲害，導致相關柴油機企業(yè)和整車企業(yè)的利潤很低，有的企業(yè)甚至出現(xiàn)虧損。

    （3）獨立柴油機供應商的市場業(yè)績出現(xiàn)了兩級分化現(xiàn)象。前幾年，得益于我國卡車產(chǎn)品的同質(zhì)化和一些卡車企業(yè)優(yōu)勢的柴油機平臺資源相對缺乏，獨立柴油機供應商的經(jīng)營狀況都很好，但2007年這種狀況則發(fā)生了變化。一些獨立的柴油機供應商如濰柴和玉柴，銷售量和經(jīng)營績效都有進一步提升，日子過得很滋潤；而有的獨立柴油機供應商如上柴，銷售量則僅有小幅增長。

    （4）大多數(shù)卡車廠家都在向自己擁有優(yōu)勢的柴油機資源努力。這里所指的優(yōu)勢柴油機資源就是那些大排量、大功率的柴油機資源，主要指9L以上的柴油機產(chǎn)品。這些優(yōu)勢柴油機資源的最終上市和最終成熟（產(chǎn)品通過市場的考驗和得到用戶的認可），將對整個車用柴油機和行業(yè)的運營規(guī)則產(chǎn)生深遠的影響：獨立的柴油機供應商所擁有的大排量、大功率柴油機產(chǎn)品將不再是市場上的稀缺資源，同時其在整車上的匹配又會面臨更大的壁壘，銷售難度將逐漸提高。表3示出2007年卡車企業(yè)優(yōu)勢柴油機資溉的擁有和規(guī)劃情況。

    （5）車用柴油機行業(yè)的主要利潤來源于大排量、大功率的柴油機產(chǎn)品。棄用柴油機行業(yè)的主要利潤來源是大排量、大功率的柴油機產(chǎn)品，原因有以不幾點：

    ①大排量、大功率的柴油機產(chǎn)品是市場上的稀缺資源。市場需求旺盛，而且到目前為止還沒有可以替代的產(chǎn)品，這就導致其在市場上具有很強的討價還價能力，使得自己的價格能夠維持在比較高的水平上。

    ②大排量、大功率的柴油機產(chǎn)品所匹配的車型是重型卡車，重型卡車往往具有更高的附加價值，車型利潤相對比較高，這就造成了為其配套的柴油機產(chǎn)品的利潤水平也比較高。

    ③中小排量、中小功率的柴油機產(chǎn)品由于競爭激烈和所匹配的車較低，所以這類柴油機產(chǎn)品往往具有目較低的利潤水平。

卡車用柴油機行業(yè)2008年市場展望

    2008年對車用柴油機行業(yè)影響最大的政策當屬國3排放標準的實施。筆者認為它會在以下2個方面對車用柴油機行業(yè)產(chǎn)生影響。

    第一，影響用戶的購車需求，從而影響車用柴油機行業(yè)的銷售業(yè)績。

    國3標準將于2008年7月全面實施，實施后整車的價格會有明顯的提高，于是用戶的購車需求和購車時間都將發(fā)生很大的變化。預計7月之前用戶會集中購車，上半年車用柴油機行業(yè)的銷售將出現(xiàn)迅速增長，形成一個波峰；但下半年，由于整車價格會明顯提高，卡車市場需求將會出現(xiàn)一定程度的萎縮，屆時車用柴油機行業(yè)的銷售將會同步回落，從而形成一個波谷?！跋葻岷罄洹钡氖袌鲂枨髮⒊蔀?008年車用柴油機行業(yè)所面臨的市場主旋律。

    第二，將會對不同平臺的柴油機產(chǎn)品的市場產(chǎn)生不同程度的影響。

    （1）4缸柴油機產(chǎn)品將面臨更大的沖擊和成本壓力。要滿足國3標準就必須進行技術升級，需要采用先進的電子控制技術。這將導致成本有比較明顯的增長，但由于目前4缸機的市場價格相對比較低，故其成本增長幅度比較大；因此，國3標準4缸機的市場價格將與其匹配的整車的市場價格定位不匹配，最終不是整車的市場競爭力被削弱，銷售業(yè)績受到影響，就是4缸機的銷售業(yè)績不佳或者被迫降低價格進行銷售，從而使得利潤水平本來就不高的4缸機遭受更大的打擊，利潤繼續(xù)減少，有的產(chǎn)品甚至會虧損而成為企業(yè)繼續(xù)經(jīng)營的負擔。

    （2）小排量、小功率的6缸柴油機產(chǎn)品也會面臨更大的成本壓力。國Ⅲ標準的實施，使得小排量、小功率的6缸柴油機面臨著與4缸柴油機同樣窘迫的境地，產(chǎn)品的利潤水平會下降，但狀況要比4缸柴油機好一些。

    （3）有利于大排量、大功率柴油機產(chǎn)品市場的發(fā)展。由干最近幾年重型卡車增長迅速，預計2008年重型卡車市場將繼續(xù)保持快速增長。目前市場對重型卡車的價格敏感度并不高，即重型卡車價格在一定程度上的上漲并不會很明顯地影響到其銷售業(yè)績。由于市場對重型卡車的價格敏感度不高，通過價格上的連鎖反應，市場對大排量、大功率柴油機產(chǎn)品的價格敏感度也不會高。

    因此，國3標準的實施，雖然會導致大排量、大功率柴油機產(chǎn)品的成本提高；但提高的比例會比較小，而且提高的成本也容易在市場上通過整車的價格上漲來消化。所以，由于國3標準的實施而導致的大排量、大功率柴油機產(chǎn)品成本的提高雖然會造成價格的上漲，但這并不會影響其在市場上的銷售業(yè)績。

    綜上所述，2008年車用柴油機行業(yè)將面臨“先揚后抑的市場需求”及“成本提升和市場價格受限所造成的壓力”的雙重考驗，并且還會繼續(xù)保特增長，增長的支點是大排量、大功率柴油機產(chǎn)品。預計2008年全年車用柴油機行業(yè)的銷售增長率將會在10%左右，全年的銷售量將會達到220萬臺左右。